Настроение рынка 04.09 · 12:50: настроение перевернулось к полудню — открыли покупкой на 114 млн $, к 12:15 сняли до −93; секторный раскол крайний

Внутридневное настроение рынка 04.09 (пятница; срез 12:50 ET, сессия ещё идёт): рыночный прилив по пятиминуткам, 11 секторальных приливов, крупная лента от 1 млн $ премии (902 сделки). Настроение за день перевернулось один раз и сейчас разворачивается обратно: открытие — покупка на 113,97 млн $ нетто-коллов к 09:55 (максимум дня), затем 2,5 часа непрерывного снятия до −92,72 к 12:15 (размах 207 млн), с 11:10 отдают и путы (обе линии ниже нуля = закрытие позиций, а не ставка вниз), последние 40 минут — частичный возврат (коллы к −3,0, путы остались −46,5). Цена при этом никуда не пришла (QQQ −0,07%, SPY −0,11%, IWM +0,34%, SMH +0,43%) — значит вся премия это перестройка позиций, а не следствие движения цены. Главное дня — не направление, а раскол: технологии покупают коллами и продают путами (+195,7 млн нетто-коллов, путы −82,0 — самая бычья комбинация), потребительский цикличный делает обратное (−87,6 нетто-коллов, путы +28,2 — единственный сектор, где заметно берут защиту), связь и медиа отдают верх (−52,2). Разброс лучший–худший сектор 283 млн при почти нулевом итоге по рынку — индекс стоит потому, что два больших потока идут навстречу. Крупную ленту по знаку сегодня читать нельзя: почти весь размах создают две парные синтетические конструкции в индексе (10:17 колл 7000 + пут 8000 к 18.09; 12:44 колл 7700 + пут 7700 к 18.12) — эквивалент позиции в индексе, направления в них нет; без них знак ленты близок к нулю. Знак по отдельным бумагам за день −10 млн $ на 1 040 млн премии — фактически ноль. Вывод: пока линии технологий (продажа путов) и потребительского цикличного (покупка путов) не сойдутся, широкий индекс останется на месте, а движение будет внутри секторов и бумаг; проверка индексных пар по открытому интересу — только во вторник (понедельник 07.09 выходной). Материал образовательный, не индивидуальная инвестиционная рекомендация.